De ce să devii un investitor calificat

2024 Autor: Malcolm Clapton | [email protected]. Modificat ultima dată: 2023-12-17 04:09

Le este disponibil un domeniu larg de investiții, dar poate fi al meu.

Cum diferă un investitor calificat de unul necalificat

Un investitor calificat este o categorie specială de participanți la piața financiară care și-au dovedit cunoștințele și experiența. Acest statut juridic este acordat companiilor financiare, agențiilor guvernamentale și unor persoane. Cu acesta, ei pot investi în orice instrument de investiții, deoarece înțeleg ceea ce fac și, prin urmare, sunt ei înșiși responsabili pentru întreprinderile riscante.

În mod implicit, un investitor este considerat necalificat. Poate fi investit numai prin Legea federală din 11 iunie 2021 nr. 192-FZ „Cu privire la modificările aduse anumitor acte legislative ale Federației Ruse” în titluri de valoare relativ fiabile și simple:

• acțiuni ale companiilor rusești care au fost admise la tranzacționare pe burse;
• obligațiuni guvernamentale ale Rusiei și ale altor țări ale Uniunii Economice Eurasiatice, state membre ale Uniunii Europene, Irlanda și Marea Britanie;
• obligațiuni corporative ale firmelor cu rating ridicat de investiții din aceleași țări;
• acțiuni ale fondurilor de investiții deschise, tranzacționate la bursă și închise.

În 2020, aproximativ 4,5 milioane de noi investitori au venit la bursele rusești, a calculat Banca Centrală. Aceasta este jumătate din toți investitorii din Rusia. Iată conducerea autorității de reglementare și a decis că laicii trebuie să fie și mai protejați de instrumente complexe și riscante.

Prin urmare, de la 1 octombrie 2021, Rusia va avea două tipuri de investitori neprofesioniști: „necalificati special protejați” și „necalificati inactivi”. Primii vor putea investi doar în instrumente din lista de mai sus. Acesta din urmă va trebui să fie supus unor teste speciale, ale căror standarde sunt încă în curs de dezvoltare. Recompensa este permisiunea de a investi în instrumente riscante, dar potențial mai profitabile, și anume: futures, acțiuni ale companiilor străine din afara indicelui S&P 500 și obligațiuni din alte țări.

De ce aveți nevoie de statutul de investitor calificat

Investitorii privați primesc acest statut Legea federală nr. 39-FZ din 22 aprilie 1996 (modificată la 11 iunie 2021) „Pe piața valorilor mobiliare” de dragul banilor: investițiile la care dispun pot aduce mai mult profit decât valorile mobiliare a marilor companii. Pe de altă parte, investitorii calificați înțeleg și acceptă că sunt expuși unui mare risc și pot rămâne deloc fără investiții.

Setul specific de titluri depinde de broker, dar, de regulă, acestea sunt:

• Acțiuni și obligațiuni ale companiilor străine care nu sunt incluse în indicele bursier S&P 500 și sunt tranzacționate la bursele: americane, britanice, germane, Hong Kong și altele.
• Instrumente derivate străine: futures, opțiuni și forward pe acțiuni, obligațiuni, valute și indici.
• ETF-uri la schimburile valutare de la orice societate de administrare.
• (împrumuturi în valută) ale firmelor și statelor care se tranzacționează atât la burse de valori, cât și la bursă.
• Acțiuni de investiții, fonduri de risc și fonduri speculative.

Ce este nevoie pentru a deveni un investitor calificat

Pentru a obține 1. Legea federală nr. 39-FZ din 22 aprilie 1996 (modificată la 11 iunie 2021) „Cu privire la piața valorilor mobiliare”

2. Ordonanța Băncii Rusiei din 29 aprilie 2015 nr. 3629-U „Cu privire la recunoașterea persoanelor ca investitori calificați și procedura de menținere a registrului persoanelor recunoscute ca investitori calificați” acest statut, persoanele juridice trebuie să lucreze cu piețe sau au un capital de 200 de milioane de ruble sau mai mult. Cel mai adesea, cei calificați includ fonduri de investiții și pensii, companii de asigurări, bănci, organizații financiare internaționale și unele departamente rusești.

O persoană recunoaște Ordonanța Băncii Rusiei din 29 aprilie 2015 nr. Nr. 3629-U „Cu privire la recunoașterea persoanelor ca investitori calificați și procedura de ținere a registrului persoanelor recunoscute ca investitori calificați” de către un investitor calificat, brokerii sau băncile comerciale. Ei evaluează o persoană conform listei de cerințe, care este descrisă în lege. Este suficient ca un investitor să îndeplinească unul dintre criterii.

Aveți suma necesară de bani

Investitorul trebuie să confirme că are cel puțin 6 milioane de ruble investite în anumite active:

• orice valută în conturi la bănci rusești și străine;
• metale prețioase pe conturi de metale nealocate;
• acțiuni, obligațiuni și unități de fonduri de investiții, inclusiv cele transferate către managementul trustului;
• futures, opțiuni și alte instrumente de piață derivate.

Nu sunt luate în considerare titlurile de valoare de la brokerii străini, imobiliare, mașini, precum și banii pe carduri de credit și conturi ale persoanelor juridice.

Comercializați mult pe piața financiară

Sunt contabilizate tranzacțiile cu titluri și instrumente derivate din ultimele patru trimestre. Un investitor trebuie să tranzacționeze pentru cel puțin șase milioane de ruble, să închidă cel puțin 40 de tranzacții și să le efectueze cel puțin o dată pe lună.

Obțineți o educație economică, un certificat sau un certificat

Dacă un investitor a primit studii superioare în economie, atunci o astfel de persoană este imediat gata să fie recunoscută ca calificată. Legea nu definește programe specifice de formare, așa că brokerii decid singuri ce să considere ca specialitate potrivită. Dar este important ca universitatea să aibă și dreptul de a certifica profesioniști pe piața valorilor mobiliare. Acum doar patru instituții pot face acest lucru: Centrul de Formare MFC, Universitatea de Economie Samara, Institutul Ural al Bursei și Universitatea Rusă de Economie.

O altă opțiune este să te studiezi, să treci examene și să obții un certificat de specialist în piața financiară, auditor sau actuar de asigurări (expert în securitate financiară și risc) sau un certificat de Chartered Financial Analyst (CFA), Certified International Investment Analyst (CIIA) sau Manager de risc financiar (FRM)…

Lucrați într-o instituție financiară

Sunt luate în considerare doar lucrările care au legătură directă cu piețele financiare: trebuie să faceți tranzacții cu titluri de valoare sau derivate, să gestionați riscurile, să vă implicați în analize sau cel puțin să pregătiți recomandări pentru comercianți.

Dacă organizația în sine este considerată un investitor calificat, atunci doi ani de experiență de lucru sunt suficienti pentru o persoană. Dacă nu, atunci sunt necesari trei ani.

Cum să înregistrați corect statutul de investitor calificat

Nu există un registru de stat unificat al investitorilor calificați în Rusia. Fiecare broker sau societate de administrare își menține propria ordonanță a Băncii Rusiei nr. 3629-U din 29 aprilie 2015 „Cu privire la recunoașterea persoanelor ca investitori calificați și procedura de menținere a registrului persoanelor recunoscute ca investitori calificați”. procedura din nou.

Acesta este, parțial, motivul pentru care există multe oferte pe internet pentru a obține statutul de investitor calificat la un preț mic: folosind certificate false de venit, volum de tranzacționare sau experiență de muncă. Este mai bine să nu fiți de acord cu acest lucru, deoarece Banca Centrală verifică periodic registrele companiilor.

Dacă se descoperă un fals, atunci investitorul, în cel mai bun caz, va fi imediat blocat cu toate activele. În cel mai rău caz, poți fi dat în judecată pentru fals de documente și fraudă.

Fiecare companie are propriile reguli de desfășurare a procedurilor legale, uneori mai stricte decât prevede legea. Prin urmare, acțiunile specifice pot diferi, dar esența generală este următoarea.

Pregătiți documentele

Compania va cere confirmarea că investitorul este eligibil pentru statutul de calificat. Este logic să colectați documente justificative în avans:

• Extrase bancare și rapoarte ale companiei de administrare pentru a confirma că există șase milioane.
• Declarație privind tranzacțiile pentru patru trimestre de la broker - arată cifra de afaceri și numărul de tranzacții.
• Diploma, diploma de liceu sau certificat - pentru a confirma studiile.
• O copie a unei cărți de muncă sau a unui contract - pentru a certifica experiența de muncă.

Apoi, trebuie să veniți la biroul unei bănci sau al unui broker, să semnați o cerere și să prezentați documentele necesare. Uneori pot fi trimise prin e-mail sau prin poștă recomandată. Este mai bine să verificați formalitățile cu organizația specifică.

Completați o cerere

Formularul de cerere variază, dar cel puțin include date personale și documente justificative. Articole frecvente în afară de ele:

• Instrumente pentru care se emite statutul. Investitorul poate alege dacă dorește să devină calificat pentru valori mobiliare, futures și opțiuni, sau ambele.
• Acceptarea riscurilor crescute. O persoană va putea investi în instrumente pe care este posibil să piardă efectiv tot capitalul.
• Refuzul de a plăti Legea federală nr. 46-FZ din 5 martie 1999 „Cu privire la protecția drepturilor și intereselor legale ale investitorilor pe piața valorilor mobiliare” din fondul de compensare. Este o întreprindere de stat care ajută investitorii și acționarii companiilor aflate în faliment - dar numai persoane fizice.

Trimiteți documente către broker

Managerii din partea brokerului sau băncii se vor ocupa de restul ei înșiși: vor verifica documentele și cererea, vor solicita informații suplimentare și vor adăuga datele investitorului pe lista lor de calificați.

Este important să țineți cont aici că va trebui să treceți prin identificare: fie la sediul companiei cu pașaport, fie folosind o semnătură electronică.

Ce merită amintit

1. Un investitor calificat este o categorie de participanți la piața financiară care și-au confirmat cunoștințele și experiența. Acesta este statutul juridic pe care îl primesc oamenii și unele organizații.
2. Un investitor necalificat poate investi într-o listă limitată de active, un investitor calificat în orice.
3. Instrumentele disponibile investitorilor calificați pot aduce atât randamente mari, cât și distrug tot capitalul.
4. Investitorii calificați pot fi oameni cu educație financiară, experiență de lucru adecvată, un volum mare de tranzacții pe piață sau capital de la 6 milioane de ruble.
5. Statutul de investitor calificat este atribuit de către bănci și brokerii înșiși, astfel încât procedura și cerințele sunt diferite pentru fiecare.